Венчурные инвестиции

رأس المال المجازف

سنتحدث اليوم عن رأس المال المجازف الاستثماري - الاستثمار الأكثر ربحية والأكثر خطورة.

تجلب استثمارات المجازفة الكثير من المال والدخل السلبي المستقر ويمكن أن تجعلك مليونيراً بين عشية وضحاها!

لن نشرح سبب كون هذا الاستثمار الخاص مربحًا للغاية. بينما تقرأ ، ستفهم هذا بنفسك.

سنساعدك على فهم مبدأ الاستثمار في المشاريع بشكل كامل وفهم الفرص الواعدة الجديدة ونضمن لك ربح أول سوبر ربحي لك!

ستكون هذه المعلومات مفيدة بشكل لا يصدق لأولئك الذين لديهم ويريدون الاستثمار في مشروع مربح للغاية ، لكنهم لا يعرفون من أين يبدأون.

تختلف استثمارات المجازفة (من "المشروع" الإنجليزي - وهو مشروع محفوف بالمخاطر) عن الأنواع الأخرى من الاستثمارات من حيث أنها استثمارات محفوفة بالمخاطر ليس في مشاريع جاهزة ، ولكن في تطوير الأعمال في مرحلة مبكرة.

خطر الإرهاق في المشاريع الاستثمارية كبير. ومع ذلك ، إذا نجحت الفكرة ، سيحقق المستثمرون الفوز بالجائزة الكبرى ويصبحوا شركاء في ملكية Facebook أو Amazon أو Tesla الجديدة.

حقائق رأس المال الاستثماري التي تحتاج إلى معرفتها.


يُفهم تمويل المشاريع على أنه استثمارات مباشرة للمستثمرين من القطاع الخاص تهدف إلى تمويل مشروع مبتكر لشركة ما في مرحلة مبكرة من تطورها. يتميز تمويل رأس المال الاستثماري بدرجة عالية من المخاطرة ، لأنه ينطوي على استثمار رأس المال في تطوير وإنتاج وبيع منتج جديد تمامًا لم يتم بيعه من قبل في السوق.

يتميز تمويل المشاريع بالميزات التالية: مستوى عالٍ من المخاطر ، استثمارات في رأس المال ، توفير استثمارات بدون ضمانات ، عملية مشروع مرحلي ، فترات استثمار طويلة نسبيًا ، فترة انتظار طويلة للسيولة ، إمكانات كبيرة ، تركيز على نمو رأس المال ، عدم الرغبة في السيطرة الكاملة على العمل ، ووجود أدوات التأثير على استراتيجية الشركة.

Venture عملية اتخاذ قرار غير قياسية. خوارزميات الأعمال التقليدية ليست مناسبة لتقييم آفاق بدء التشغيل ، لأن الصناعات التي ينوون العمل فيها لم يتم تطويرها أو أنها غير موجودة حتى الآن.

لا تعتمد على دخل سريع - لا يتم إنشاء شركات جديدة في غضون شهرين. فترة الاسترداد لاستثمارات المشروع هي في المتوسط 7-10 سنوات. على سبيل المثال ، تم شراء WhatsApp بعد 6 سنوات من إطلاقه ، وتم شراء Twitter بعد 8 سنوات من تأسيسه ، عندما أصبح عامًا.

استثمارات المشاريع هي استثمارات طويلة الأجل.

استثمار رأس المال الاستثماري عدد من الميزات من حيث المخاطر التي يتعرض لها المستثمر والأرباح المحتملة. يعتمد إلى حد كبير على مرحلة الاستثمار الاستثماري.

كل ما تحتاج معرفته عن جولات التمويل الاستثمارية

خمس مراحل للتمويل الاستثماري


أولاً/ جولات التمويل الأولية
مرحلة البذور (Seed stage).

لدى الشركة مفهوم ، فكرة لمنتج ، لكن لا يوجد منتج نهائي - العمل جار على نموذج أولي. في هذه المرحلة ، يجب على الشركة الناشئة إقناع المستثمرين بأن منتجها (التكنولوجيا) سيكون قابلاً للتطبيق وناجحًا في السوق. ثم يقوم المستثمر المحتمل بفحص الجوانب الفنية للمنتج والجدوى الاقتصادية للاستثمار.

في هذه المرحلة ، غالبًا ما يجمع رجل الأعمال رأس المال الأولي بنفسه من الأصدقاء أو الأقارب أو من خلال التمويل الجماعي - يسمى هذا رأس المال رأس المال الأولي. إذا كان من الممكن العثور على مستثمر محترف ، أي ملاك أعمال ، فإن رأس المال هذا يسمى رأس المال الملاك. عادة لا تتجاوز 300000 دولار.

كقاعدة عامة ، يلعب ملائكة الأعمال دورًا في المرحلة الأولية. في هذا الوقت ، لا يمكن أن يثير المشروع اهتمام كبار اللاعبين ، وبسبب الاستثمار الخاص ، فإنه يبدأ في التطوير. السمة المميزة الرئيسية لملائكة الأعمال هي الاهتمام الشخصي بالفكرة المقترحة.

في هذه المرحلة ، يكون الحد الأقصى لمخاطر الاستثمار أكثر من 90٪ ، ولكن في حالة نجاحها ، سيحصل المستثمر على ربح زائد على المدى الطويل. الدخل والربح في هذه المرحلة غائبان تمامًا.

المرحلة الثانية: ما بعد انطلاق المشـروع
(Startup stage).

هذه المرحلة هي الأكثر كثافة في استخدام الموارد ، حيث يتم تنفيذ المشروع مباشرة ويدخل المنتج النهائي إلى السوق. تم إضفاء الطابع الرسمي على المشروع ضمن الإطار القانوني ، ويتم تزويد المشروع بأصول ثابتة (الإنشاءات ، وشراء المباني والمعدات) ، وإبرام العقود مع الموردين والمشترين ، والإعلانات الأولية.

من بين المراحل الأخرى لتمويل المشاريع ، يطلق على مرحلتي البداية وبدء التشغيل اسم "وادي الموت" - في هذه المراحل ، يتوقف 70-80٪ من المشاريع عن الوجود ، وبالتالي ، لا تزال المخاطر التي يتعرض لها المستثمرون في هذه المراحل عالية ( 80-90٪) ، بينما فترة الاسترداد هي 5-7 سنوات ، ويمكن أن يكون الربح من 40 إلى 60٪.

يمكن أن تصل استثمارات المجازفة في هذه المرحلة إلى 1،000،000 $.

المرحلة الثالثة هي نمو المشروع (Growth).

المنتج يدخل السوق ويحتل مكانته في السوق. يتم تقييم الطلب. هذه هي الفرصة الأولى للمستثمرين لمعرفة كيفية وضع المنتج في السوق. مخاطر الاستثمار في هذه المرحلة أقل مما كانت عليه في الأولين.

بحلول نهاية هذه المرحلة ، يجب أن تصل الشركة إلى نقطة التعادل. في هذه المرحلة ، يتطلب المشروع استثمارات كبيرة ، لكن عدد المستثمرين الراغبين في الاستثمار في المشروع أعلى بكثير بالفعل ، حيث تقل المخاطر على المستثمر: الخطر 50٪ ، وفترة الاسترداد من 3 إلى 4 سنوات ويكون العائد من 30٪.

مخاطر الاستثمار في هذه المرحلة أقل بكثير مما كانت عليه في المراحل السابقة ، ولكن الحد الأدنى لرأس المال الاستثماري أعلى - من 10000000 - 300000000.

المرحلة الرابعة - التوسع (Expansion stage)

هنا الشركة قابلة للتطبيق بالفعل ، المنتج مقبول في السوق ، هناك نمو سريع في المبيعات والطلب. تمتلك الشركة نموذج عمل قويًا وقاعدة عملاء وعائدات متزايدة. الغرض من التمويل في هذه المرحلة هو توسيع السوق.

في هذه المرحلة ، تتوسع الشركة الناشئة وتطور أسواقًا جديدة (بما في ذلك الأسواق الأجنبية) ، ويمكن تسمية وضعها بالاستقرار ، ولكنها تحتاج إلى أموال لاكتساب ميزة استراتيجية من خلال نمو كمي أو نوعي حاد.

يصل حجم الاستثمارات في هذه المرحلة إلى 100،000،000 دولار أمريكي.

الخطر بالنسبة للمستثمر هو بالفعل 30-40٪ ، الربحية 20-30٪. الهدف الرئيسي هو الحصول على حصة السوق واستقرار الأرباح.

المرحلة الخامسة - خروج (Exit)

هذه هي ذروة تطور الشركة الناشئة - إنها تتحول إلى شركة كبيرة ، والاستعدادات جارية للبيع أو الاكتتاب العام. يقوم مستثمرو رأس المال الاستثماري الذين استثمروا في مرحلة مبكرة ببيع حصتهم إلى مستثمر استراتيجي آخر وتحقيق ربح. يترك البعض حصة في العمل لأنفسهم ويحصلون على دخل ثابت بفضل هذا. تضع الشركة بدورها أهدافًا جديدة لنفسها وقد تبدأ في شراء شركات ناشئة أخرى أصغر.

لا تمر جميع المشاريع بجميع المراحل الخمس. حوالي 99٪ من الشركات الناشئة تفشل - بعضها في العام الأول ، والبعض الآخر في وقت لاحق.

يتم تمويل المشاريع الناشئة ، كقاعدة عامة ، على مراحل. قد يتم تمويل مراحل مختلفة من قبل مستثمرين مختلفين. لا يستثمر المستثمر في المشروع كل شيء دفعة واحدة ، بل يخصص مبالغ معينة كافية لتنفيذ المرحلة التالية. في الوقت نفسه ، تنتهي نهاية كل مرحلة بتحليل وسيط لفعالية استخدام المبلغ المخصص. في حالة التقييم غير المرضي للأداء المالي ، عادة ما يتم إيقاف الاستثمار لتجنب المزيد من الإنفاق غير المجدي.

وبالتالي ، فإن المخاطرة والعائد تعتمد بشكل مباشر على المرحلة التي يرغب فيها المستثمر في دخول المشروع.

تعتبر مرحلة التأسيس ومرحلة البدء هي الأكثر تفضيلاً لدخول المشروع من حيث الربحية ، ولكن المخاطر في هذه المراحل مرتفعة للغاية.

الاستثمار في مراحل التطوير والتوسع المبكر ليس أقل شعبية - في هذه المراحل ، تكون الشركة موجودة بالفعل وتعمل ، ويتم تقليل مخاطر فقدان استثماراتك بشكل كبير ، وتظل الربحية المحتملة عند مستوى جذاب.

استثمار رأس المال الاستثماري هو الشكل الأكثر تقدمًا وتطورًا لتحقيق أرباح فائقة في العالم!

تُستخدم استثمارات المجازفة في إنشاء وترويج المشروع الواعد المربح للغاية Gem4me MarketSpace..

المشروع في نهاية المرحلة الرابعة - التوسع. مخاطر الاستثمار ضئيلة ، والربحية تبدأ من 1000 ٪.



فيديو مفيد عن مشروع استثماري موثوق للغاية Gem4me + MarketSpace للمستثمرين الجادين (باللغة الإنجليزية):




في الواقع ، فإن احتمالات استخدام برنامج المراسلة لأغراض الأعمال التجارية أوسع بكثير. اكتشف كيف يمكنك أن تصبح مساهمًا في Gem4me MarketSpace واحصل على ربح بنسبة 1000٪!

كن مساهمًا وشريكًا في ملكية مشروع سوبر واعد واحصل على ربحك الفائق.

رابط للمستثمرين الجادين للتسجيل في مشروع Gem4me MarketSpace:

سجل في المشروع (باللغة الإنجليزية) تعليمات التسجيل (باللغة الإنجليزية)